Phân tích kỹ thuật là gì? Ứng dụng phân tích kỹ thuật trong đầu tư chứng khoán

 Phân tích kỹ thuật chứng khoán là một công cụ quan trọng giúp nhà đầu tư dự đoán xu hướng giá của cổ phiếu và các loại chứng khoán khác. Thông qua việc sử dụng các chỉ báo, đồ thị và mô hình giá, phân tích kỹ thuật cung cấp cái nhìn sâu sắc về tâm lý thị trường và hành vi giá cả. 

Phân tích kỹ thuật là gì?

Phân tích kỹ thuật (Technical Analysis) trong chứng khoán là một phương pháp phân tích thị trường dựa trên việc xem xét các biểu đồ giá cổ phiếu, các chỉ số giá cả, khối lượng trong quá khứ để đưa ra dự đoán về hướng đi của giá cổ phiếu trong tương lai. 

Đặc điểm của phân tích kỹ thuật trong chứng khoán

Giúp nhận định xu hướng trong thời gian ngắn.

• Phân tích dựa vào dữ liệu quá khứ: Dùng các dữ liệu biến động giá và khối lượng giao dịch của một mã cổ phiếu trong quá khứ, từ đó có cơ sở đưa ra dự báo trong tương lai. 
• Áp dụng cho nhiều khoảng thời gian: Không chỉ phục vụ cho việc ra quyết định mua bán lướt sóng cổ phiếu, nhà đầu tư có thể dựa vào phân tích kỹ thuật vào đầu tư trung hạn hoặc dài hạn (cần đan xen thên phân tích cơ bản để tăng độ chính xác), dựa vào các nhịp lên xuống của thị trường chứng khoán để mua và thoát hàng, sử dụng các nhịp sóng tăng giảm nhịp nhàng giúp nhà đầu tư có được lợi nhuận dài hạn tốt.

Technical Analysis có thể đoán được thời gian của giá. 

Vai trò của phân tích kỹ thuật

Technical Analysis đóng vai trò quan trọng, là công cụ hỗ trợ nhà đầu tư với 3 chức năng chính, đó là báo động, xác thực và dự đoán.

Công cụ báo động

Phân tích kỹ thuật là cơ sở cảnh báo sự phá vỡ các ngưỡng hỗ trợ và kháng cự, thiết lập lên các ngưỡng an toàn mới, hay mức giá mới thực sự thay vì dao động quanh mức giá cũ.

Công cụ xác thực

Việc phối kết hợp các phương thức phân tích kỹ thuật khác nhau hoặc với phân tích cơ bản sẽ giúp nhà đầu tư đánh giá về xu thế của giá cổ phiếu và đưa ra quyết định mua hoặc bán vào thời điểm chính xác.

Công cụ dự đoán

Kết luận có được từ phương pháp phân tích kỹ thuật có thể dự đoán giá của cổ phiếu trong tương lai tương đối chuẩn. Thế nhưng không phải mọi tín hiệu hay mọi mô hình kỹ thuật nào cũng có thể đưa ra kết luận đúng tuyệt đối.

Ưu và nhược điểm của việc phân tích kỹ thuật

Ưu điểm

• Có thể dự đoán sớm xu hướng giá chứng khoán trong tương lai.

Mang lại kết quả nhanh chóng mà không cần quá nhiều kiến thức chuyên môn sâu, nhà đầu tư mới cũng có thể làm quen và học theo phương pháp này.

• Tỷ lệ chính xác cao, giúp nhà đầu tư dễ dàng xác định được điểm vào lệnh, cắt lỗ, chốt lời…
• Với đa dạng các chỉ báo, nhà đầu tư có thể chọn công cụ phù hợp với phong cách đầu tư và mục tiêu của mình.

Mặt hạn chế

• Không phải lúc nào cũng cho ra tín hiệu chính xác mà chỉ có tính tương đối. Cần kết hợp nhiều công cụ để đưa ra dự đoán chuẩn hơn.
• Hầu hết những nhà đầu tư mới tham gia thị trường dễ bị ảnh hưởng bởi tâm lý và quyết định giao dịch vì thế cần có kế hoạch rõ ràng, chiến lược quản lý rủi ro cụ thể để hạn chế các biến động tâm lý gây bất lợi, làm ảnh hưởng đến danh mục đầu tư.

Ứng dụng phân tích kỹ thuật trong đầu tư chứng khoán

Phân tích kỹ thuật giúp nhà đầu tư đưa ra quyết định chính xác dựa trên các dữ liệu lịch sử về giá và khối lượng giao dịch. Dưới đây là một số ứng dụng của phân tích kỹ thuật trong đầu tư chứng khoán:

Dự đoán xu hướng thị trường

Phân tích kỹ thuật giúp xác định xu hướng giá của cổ phiếu trong ngắn hạn và dài hạn. Các công cụ như đường trung bình động (MA), chỉ số sức mạnh tương đối (RSI), và chỉ báo MACD giúp nhận diện các tín hiệu mua hoặc bán dựa trên xu hướng giá.

Ví dụ: Khi giá cổ phiếu vượt lên trên đường MA dài hạn, đó có thể là dấu hiệu cho một xu hướng tăng giá.

Xác định điểm vào và điểm thoát

Phân tích kỹ thuật cung cấp các chỉ báo giúp nhà đầu tư xác định điểm vào (mua) và điểm thoát (bán) hợp lý. Việc xác định các mức hỗ trợ và kháng cự là một phần quan trọng của chiến lược này.

Ví dụ: Khi giá cổ phiếu chạm mức hỗ trợ và đảo chiều tăng, đó có thể là thời điểm lý tưởng để mua.

Phân tích mô hình giá

Các mô hình giá như “Đầu và vai”, “Tam giác” hay “Cốc và tay cầm” giúp dự đoán xu hướng tiếp theo của thị trường. Những mô hình này là tín hiệu quan trọng cho việc dự đoán đảo chiều hoặc tiếp diễn của xu hướng hiện tại.

Quản lý rủi ro và tối ưu hóa lợi nhuận

Phân tích kỹ thuật hỗ trợ nhà đầu tư trong việc xác định mức độ rủi ro của một giao dịch và giúp tối ưu hóa lợi nhuận. Các chỉ báo như ATR (Average True Range) hay dải Bollinger giúp xác định mức độ biến động của thị trường, từ đó điều chỉnh chiến lược giao dịch.

Xác định tình trạng tâm lý thị trường

Phân tích kỹ thuật không chỉ giúp xác định xu hướng giá mà còn giúp hiểu được tâm lý của nhà đầu tư qua các chỉ báo như RSI (chỉ số sức mạnh tương đối) hay Stochastic Oscillator. 

Giao dịch ngắn hạn (Swing Trading)

Phân tích kỹ thuật đặc biệt hữu ích trong giao dịch ngắn hạn, nơi nhà đầu tư tìm kiếm lợi nhuận từ các biến động giá trong ngày hoặc vài ngày. Các chiến lược như giao dịch theo mô hình nến Nhật (candlestick patterns) và các chỉ báo động lượng giúp tối đa hóa lợi nhuận trong khoảng thời gian ngắn.

Phân tích sự phân kỳ và hội tụ

Các chỉ báo như MACD giúp nhận diện sự phân kỳ và hội tụ giữa giá và chỉ báo, từ đó đưa ra tín hiệu đảo chiều hoặc tiếp diễn xu hướng. Sự phân kỳ giữa giá và MACD có thể báo hiệu một sự thay đổi trong xu hướng giá.